دراسة الحدث هي منهجية إحصائية تجريبية تُستخدم لقياس تأثير حدث معين أو محفز ما على قيمة ورقة مالية، مثل أسهم الشركات. ومن خلال تحليل بيانات الأسواق المالية، يحدد الباحثون ما إذا كانت هناك علاقة ذات دلالة إحصائية بين واقعة معينة والتحركات اللاحقة في سعر الورقة المالية.
لإجراء هذا التحليل، يقوم الباحثون أولاً بتعريف الحدث المحدد وتحديد الشركات التي يُرجح تأثرها به. ثم يقومون بحساب الفرق بين العوائد الفعلية المرصودة خلال نافذة الحدث والعوائد الطبيعية المتوقعة. تساعد هذه العملية في عزل العوائد غير الطبيعية، والتي تمثل رد فعل السوق المنسوب تحديداً إلى الحدث نفسه.
على سبيل المثال، قد يستخدم المحلل دراسة الحدث لتقييم كيفية تفاعل سهم شركة ما مع إعلان مؤسسي كبير، مثل الاندماج، أو إشهار الإفلاس، أو توزيعات الأرباح. ومن خلال مراقبة هذه الأنماط، يمكن للمستثمرين فهم كيفية معالجة السوق للمعلومات بشكل عام، وكيف تؤثر أنواع معينة من الأخبار على تقييم الشركة.